摘　要：投服中心是证券法确立的“投资者保护机构”。通过对投服中心中小投资者保护工作效果的评估和理论探讨，投服中心在行权服务、维权服务、纠纷调解和投资者教育等职能上取得的成绩和实际效果得到了社会各界的充分肯定，卓有成效地推动了我国证券市场中小投资者权益保护水平的提高。针对评估和研究中发现的问题，需要多措并举推动投服中心工作制度的完善：第一，在国家层面要加强投服中心中小投资者保护工作的制度供给与支持力度，出台如投资者保护机构业务管理办法等制度；第二，构建持股行权信息交流平台，推动资本市场多方共治机制，充分行使股东征集权、独立董事推举权、联合小股东持股行权以及小股东集体行动等；第三，探讨维权激励机制，明确证券特别代表人诉讼中的权限、公益律师职能定位，发挥“支持诉讼+示范判决”机制作用，构建公平与透明的维权案件选择机制；第四，强化证券纠纷多元化解机制建设，选任专业调解员，提升纠纷调解工作质量，完善仲裁支持调解工作的对接保障机制，发挥先行赔付和行政和解制度对接；第五，创新投资者教育的内容、形式和方法，以“教”促“保”，提升投资者防范证券市场投资风险能力。

关键词：投服中心 中小投资者 持股行权 特别代表人诉讼 先行赔付 投资者教育

中小投资者保护工作效果评估和制度完善研究——以投服中心为例.pdf